روند بازار جهانی سنگ آهن، آلومینیوم و مس در یک‌سال گذشته

به گزارش می‌متالز، مدیریت تحقیق و توسعه بورس تهران در گزارشی به بررسی تحولات اقتصادی و مالی در عرصه جهانی و ملی در دی‌ماه ۱۴۰۳ پرداخته است.

در این گزارش، بازده فلزات اساسی از جمله «سنگ آهن، آلومینیوم و مس» در بازه‌های زمانی یک ماهه، شش ماهه و یک سال منتهی به پایان دی ۱۴۰۳ مورد بررسی قرار گرفته است.

سنگ آهن

بر اساس این گزارش، در دی ۱۴۰۳، بازار سنگ آهن با نوساناتی مواجه شد که ناشی از عوامل اقتصادی و وضعیت بازار جهانی بود. قیمت سنگ آهن در این ماه ۲.۸ درصد کاهش یافت و به ۱۰۱.۲ دلار در هر تن رسید.

در بازار‌های جهانی، قیمت سنگ آهن به شدت تحت تأثیر شرایط اقتصادی چین قرار دارد. چین به عنوان بزرگ‌ترین تولیدکننده و مصرف‌کننده سنگ آهن در جهان، نقشی محوری در شکل‌دهی قیمت‌ها دارد.

وزارت بازرگانی چین برنامه‌های خود برای افزایش مصرف و تثبیت تجارت خارجی و سرمایه‌گذاری در سال جاری را اعلام کرد که موجب حمایت از بازار سنگ آهن شد.

داده‌های این گزارش نشان می‌دهد؛ واردات سالانه فولاد چین در سال گذشته میلادی، به رکورد ۱.۲۴ میلیارد تن رسید. محموله‌های سالانه فولاد از این کشور نیز به بالاترین سطح خود از سال ۲۰۱۵ رسیده است و در مجموع ۱۱۰.۷ میلیون تن ارزیابی شده است.

با وجود این نگرانی‌ها در خصوص تعرفه‌های احتمالی دولت جدید آمریکا می‌تواند با ایجاد اختلالات صادرات چین بر بازار سنگ آهن تأثیرگذار باشد.

چین بزرگ‌ترین تولیدکننده فولاد و بزرگ‌ترین خریدار سنگ آهن در جهان است. حدود ۷۰ درصد محموله‌های دریایی سنگ آهن توسط این کشور خریداری می‌شود.

آلومینیوم

در بخش دیگری از این گزارش آمده است؛ آلومینیوم، فلزی سبک، مقاوم در برابر خوردگی و بسیار قابل بازیافت است که در صنایع مختلفی از جمله ساختمان‌سازی، خودروسازی، بسته‌بندی و هوافضا کاربرد گسترده‌ای دارد. قیمت آلومینیوم تحت تأثیر عوامل متعددی از جمله عرضه و تقاضا، نرخ ارز، هزینه‌های تولید، رویداد‌های ژئوپلیتیک و وضع اقتصاد جهانی، تغییرات اقلیمی و سیاست‌های زیست‌محیطی قرار دارد.

تغییرات اقلیمی و سیاست‌های زیست‌محیطی، با افزایش فشار برای کاهش انتشار گاز‌های گلخانه‌ای و روی آوردن به انرژی‌های تجدیدپذیر، هزینه‌های تولید آلومینیوم را تحت تأثیر قرار داده و به طور مستقیم بر قیمت آن اثر می‌گذارد. هم‌زمان رقابت شدید آلومینیوم با فلزاتی مانند فولاد و پلاستیک و تغییرات در فناوری و ترجیحات مصرف‌کننده، پیچیدگی‌های بیشتری را به این بازار اضافه کرده و بر نوسانات قیمت آلومینیوم تأثیرگذار است.

در چین عوامل مختلفی از جمله قرار گرفتن در فصل خارج از پیک مصرف آلومینیوم به‌رغم لغو تخفیف‌های مالیاتی صادراتی، به کاهش نرخ عملیاتی صنایع پایین‌دستی منجر شده که با کاهش ۶۱ درصدی ارزیابی شده است. به طور کلی، روند پایین تقاضای صنایع پایین‌دستی ادامه‌دار است و به دلیل سفارش‌های پایین انتظار می‌رود، برخی شرکت‌ها زودتر از موعد وارد تعطیلات سال نوی چینی شوند و تولید خود را متوقف کنند که بر بازار آلومینیوم تاثیرگذار است.

بر این اساس، در پایان دی امسال، قیمت معاملات آتی آلومینیوم تحت تأثیر انتظارات کاهش عرضه از سوی تولیدکنندگان کلیدی و روند تقاضا، صعودی بوده است.

اتحادیه اروپا قرار بود در برنامه آینده خود واردات آلومینیوم از روسیه را تحریم کند، زیرا تولیدکنندگان از خرید کالا‌های روسیه پس از تهاجم این کشور به اوکراین در سال ۲۰۲۲ خودداری کردند.

قیمت آلومینیوم در دی امسال نسبت به پایان ماه قبل ۵.۵ درصد افزایش یافت و از ۲،۵۴۳ دلار در هر تن به ۲،۶۸۲ دلار رسید. قیمت این فلز در شش ماه منتهی به پایان دی ۱۴۰۳، به میزان ۱۴ درصد و در یک سال منتهی به این تاریخ حدود ۲۴ درصد افزایش داشته است.

مس

بر پایه این گزارش، مس در صنایع مختلف ازجمله ساخت‌و‌ساز ساختمان، تولید و انتقال برق، تولید محصولات الکترونیک و ... مورد استفاده قرارمی‌گیرد. قیمت این فلز که در فروردین ۱۴۰۱ به بیش از ۱۰،۰۰۰ دلار در هر تن رسیده بود، پس از حدود ۲ سال دوباره این قله تاریخ را فتح کرد، اما پس از آن دوباره روند نزولی به خود گرفت.

قیمت مس در پایان دی ۱۴۰۳ نسبت به پایان ماه قبل ۲.۶ درصد افزایش یافت و از ۸،۹۵۷ دلار در هر تن به ۹،۱۹۳ دلار رسید. در این ماه بازار مس با نوسانات قابل توجهی روبه‌رو بود که تحت تأثیر عوامل مختلف اقتصادی و تغییرات در عرضه و تقاضا قرار داشت.

افزایش قیمت مس نشان می‌دهد این فلز همچنان با محدودیت‌های عرضه و افزایش تقاضا مواجه است.

داده‌های منتشر شده جدید حاکی از آن است که تولید صنعتی چین در ماه دسامبر بالاتر از حد انتظار افزایش یافته و خوش‌بینی‌ها مبنی بر تأثیرگذاری محرک‌های حمایتی اقتصادی چین برهزینه‌ها غالب شده است.

واردات مس چین در ماه دسامبر به بالاترین سطح در ۱۳ ماهه اخیر رسید. بدین ترتیب واردات سالانه این کشور ۱۸ درصد افزایش یافت که نشان‌دهنده پر کردن دوباره موجودی انبار‌های پالایشگاه‌های این کشور به دلیل افزایش سفارش‌ها است.

از سوی دیگر، حرکت به سمت استفاده از انرژی‌های تجدیدپذیر، خودرو‌های برقی و هوش مصنوعی، چشم‌انداز تقاضای مس را تقویت کرده است.

بر اساس پیش‌بینی تحلیل‌گران مؤسسه Research Global UBS، قیمت مس می‌تواند تا پایان سال ۲۰۲۵ به ۱۱،۰۰۰ دلار بر تن برسد که ناشی از کسری عرضه در بازارجهانی است. بهبود وضعیت اقتصاد جهانی به ویژه در نیمه دوم سال ۲۰۲۵ نقش مهمی در رشد قیمت مس ایفا کند.

از سوی دیگر به‌رغم وجود چشم‌انداز مثبت، بدتر شدن شرایط اقتصادی جهان می‌تواند بر قیمت مس تأثیر منفی داشته باشد.

تغییرات قیمت فلزات اساسی در دی ۱۴۰۳ – دلار

منبع: پایگاه خبری بازار سرمایه ایران (سنا)